一、虚假信息现授信企息何如何有效识别财务报表做假账

1、业虚毛利率高于行业内其他公司。假信如果企业报告期内生产技术、识别经营模式没有发生较大的虚假信息现授信企息何改进，毛利率应该保持相对稳定，业虚如果发现企业的假信毛利率提升较快，往往需要多加小心。识别如A公司从2015年至2017年6月，虚假信息现授信企息何综合毛利率从22%上涨到30%，业虚在此期间公司的假信生产技术并没有取得突破性的改进，取得超过行业平均毛利率是识别不合常理的，并且该公司产品的虚假信息现授信企息何售价在报告期内呈现下降趋势，而单位成本却在一年之内下降了20%，业虚后来发现公司是假信通过少计成本的方式虚增了报告期内的利润。

2、预付款项和在建工程期末余额较大，报告期内固定资产增速较快。很多舞弊案例显示，预付款项、在建工程和固定资产往往暗藏“地雷”，如果公司存在体外补给成本的情况，往往需要通过虚构在建工程、固定资产、预付款项等形式实现资金的闭环。

案例1：江苏雅百特科技股份有限公司（以下简称雅百特）以虚构海外工程项目和国内外建材贸易的方式虚增业务收入，粉饰财务报表，雅百特于2015至2016年9月通过虚构巴基斯坦旁遮普省木尔坦公交工程项目、虚构国际贸易和国内贸易等手段，累计虚增营业收入达5.8亿元，虚增利润约2.6亿元，其中2015年虚增利润占当期披露利润总额达73%，2016年前三季虚增利润占当期披露利润总额约20%。

据了解，巴基斯坦木尔坦项目业主方为木尔坦发展署，建设城市快速公交线，总投资超过3.5亿美元。不过，木尔坦发展署根本没有和雅百特合作，年报所说的收入完全是子虚乌有。2015年，雅百特以虚假采购的方式将资金转入其控制的上海远盼、上海煊益等关联公司，再通过上海桂良、上海久仁等客户将资金以销售款名义转回，构建资金循环，伪造“真实”的资金流。同年，雅百特与境外公司伪造虚假的建筑材料出口合同，将报关出口至安哥拉的货物运送至香港，然后再由其控制的关联公司将货物进口回中国。

案例2：2017年11月23日，尔康制药发布公告，尔康制药2016年年报虚增利润总计2.31亿元，主要分为两部分：一部分是柬埔寨尔康虚增主营业务收入2.29亿元，预计虚增净利润2.09亿元；另外一部分是公司在北美地区的代理商SYN公司产生销售退回，未能及时进行会计处理，导致虚增主营业务收入0.26亿元，虚增净利润0.23亿元。

尔康制药最近三年的固定资产增长速度较快，从2014年账面价值7.19亿元增长到2016年底的17.69亿元，其中房屋建筑物占固定资产比例分别为49.7%、71.01%、72.32%。2015年和2016年从在建工程转入固定资产金额为6.78亿元和5.55亿元。公司固定资产占总资产比例远高于同行业公司。

但根据公司披露的房屋建筑物信息，2016年应该缴纳的房产税金额至少应该是552.42万元，大于公司实际缴纳的房产税金额。因此有人质疑，尔康制药可能虚构了部分房产。

除此之外，尔康制药公告显示，近两年进行了超过20亿元的固定资产投资，但官网上仅仅查到三条招标信息，与其固定资产投资极不匹配。

案例3：近期另一起受到广泛关注的财务造假案例金亚科技：2013年金亚科技大幅亏损，扭亏成为2014年的首要目标。为了实现“扭亏”，上市公司设置了两个帐套，一个记录真实的数据，一个记录“编造”的数据用于对外披露。经调查核实，金亚科技通过虚构客户、伪造合同、伪造银行单据、伪造材料产品收发记录、隐瞒费用支出等方式，2014年年报共虚增营业收入7363.51万元，虚增营业成本1925.33万元，少计销售费用368.5万元、管理费用132.08万元、财务费用795.3万元、营业外收支1315.49万元。不仅如此，上市公司还存在虚增银行存款2.18亿元，虚列预付3.1亿元工程款的造假行为。这导致其年报虚增利润总额8049.55万元，占当期披露的利润总额的比例为335.14%。金亚科技也因此由亏损变为盈利。显然，金亚科技2014年度“扭亏为盈”，正是其财务造假的结果。

3、大额的销售退回。如果在接近资产负债表日存在大额的销售退回，要关注销售的真实性，是否存在虚构销售的情形。

案例：2013年至2015年，昆明机床（*ST昆机）与部分经销商或客户签订合同，经销商或客户虚假采购昆明机床产品并预付定金，但最终并不提货，后期通过第三方绕账等方式将定金退回客户，或者直接按照客户退货进行处理，完成虚假销售。在此过程中，昆明机床虚构合同、发货单、运输协议等单据，通过虚构交易的方式来虚计收入，以达到虚增当年利润的目的。为避免虚计收入被审计人员发现，昆明机床采用在账外设立库房的方式，将存货以正常销售的方式出库，但存货并未实际发往客户，而是移送至账外库房。之后，昆明机床通过“二次”销售，虚构销售退回，或将产成品拆解为零配件从第三方虚构采购购回等方式处理账外存货，但原来虚计的应收账款无法冲减。为避免设立账外库房的事宜被审计人员察觉，昆明机床还要求出租外库的出租人将租金业务发票开具为运输费用发票。昆明机床2013年虚计收入115笔，共计12,235.26万元，2014年虚计收入46笔，共计7,946.00万元，2015年虚计收入34笔，共计2,020.36万元。

4、业绩增长与查询到的公开信息、常识相违背。从海关、进出口信用保险公司、工商信息查询等获取外部非财务数据，验证公司业绩的真实性，往往会有意想不到的收获。

案例1：尔康制药，媒体质疑报道中提供了一组海关数据，2016年中国向柬埔寨进口木薯淀粉共计3.09万吨，金额为1,042.83万美元，折合人民币0.72亿元。据此可推断，尔康制药柬埔寨项目的大部分产品并未进口到中国而是销往海外。即使假设销往中国的0.72亿元均为尔康(香港)实现的净利润，公司柬埔寨项目的海外销售净利润亦高达5.43亿元，高于尔康制药2016年年报披露的公司海外销售毛利润4.34亿。上述数据与柬埔寨公司实现盈利不符。

公司如果是通过提前确认收入的方式进行财务造假，往往会出现违背常识的地方，如果对财务数据多加分析，往往能发现财务造假的端倪。

案例2： 2011~2015年，金徽酒（603919）超过90%的销售收入为经销商所贡献，2011~2015年度9家历年前五大客户（其中两家为同一控制人，故统计为9家，2016年未披露前五大客户名称），6家地处甘肃省国家级贫困县，贡献的销售业绩最高达11,271.41万元，最低亦有1,948.68万元。6家历年前五大客户分布于甘肃陇南和定西两市，分别为陇南兴达商贸有限公司、宕昌世纪金徽经销点、礼县红云商贸有限公司、渭源县鑫城名酒营销中心、临洮县艺顺祥名酒综合超市和陇西县孚泰酒业有限责任公司。

陇南兴达商贸有限公司（与陇南市三和源商贸有限公司股东一致，三和源于2013年9月注销，此处为便于统计合称为陇南兴达商贸有限公司）连续5年稳居金徽酒第一大客户宝座，（三和源）2011年销售收入为8,299.81万元；2012年为11,271.41万元；2013年为9,700.32万元（兴达商贸）；2014年为5,413.80万元；2015年为5,097.03万元。

而记者从陇南市国税局及武都分局查询到的纳税数据显示，该企业核定每月销售收入3.4万元（截止2014年），亦即年销售收入40.8万元，与金徽酒披露的最高年度销售收入（2012年，11271.41万元）相差逾275倍。

2011年及2012年第二大客户，2013年第五大客户——宕昌世纪金徽经销点（2015年1月注销），金徽酒披露其2011年度销售收入2,989.30万元；2012年度销售收入4,083.80万元；2013年度销售收入2,892.12万元。宕昌县国税局数据显示该个体户每月销售收入均不足2万元。

礼县红云商贸有限公司（以下简称礼县红云商贸）、渭源县鑫城名酒营销中心（以下简称渭源鑫城名酒）、临洮县艺顺祥名酒综合超市（以下简称临洮艺顺祥超市），3家历年前五大客户在税务系统对应的销售数据，亦与金徽酒公告数据出入颇大。

当地国税局纳税数据显示，礼县红云商贸2013年应税收入为219.63万元，2014年为499.82万元，2015年为680.47万元。而金徽酒公告显示，2013~2015年，礼县红云商贸销售额分别为3,884.89万元（第三大客户）、3,312.72万元（第二大客户）和3,319.25万元（第五大客户）。

同为个体工商户，临洮艺顺祥超市核定每月纳税经营额为4.6万元，即年销售收入55.2万元。而其在金徽酒公告的业绩中，最低年销售额为2,533.17万元（2012年），最高达到3,738.93万元（2015年）。

渭源鑫城名酒2011年（5月起）~2012年在渭源县国税局核定的每月销售收入为4,800元，即年销售收入仅为5.76万元，而金徽酒披露的该客户2011年、2012年销售收入却为1,997.52万元和2,618.36万元，与2012年金徽酒披露的数据相差约454倍（2618.36万元/5.76万元）。

陇西县孚泰酒业有限责任公司2014年的计税销售额为256.33万元，2015年为227.98万元，而金徽酒相应披露的年销售额则为3192.75万元和4170.17万元，两者同样相差甚远。

案例3：中毅达2016年度实现扭亏为盈的主要驱动因素是收购了福建上河51%的股权。福建上河2016年度实现营业收入5.69亿元，实现净利润6953万元。而中毅达全年盈利不过468万元。其2014、2015年业绩情况一般，净利润均未超过350万元。转折点发生在被中毅达收购的2016年三季度，收购后，福建上河不断从大型央企、大型地方国企承接工程业务。

贵阳观山湖区现代制造产业园京东路项目、贵州省息烽县龙泉大道建设项目施工二标段项目、贵阳市花溪区孟溪路二标段项目、毕节市梨树高铁客运枢纽中心项目土石方及地基处理工程和贵州省修文县桃源大道道路工程设计施工总承包施工一标段等5个项目，是福建上河2016年承接的最大5个项目，贡献营收5.3亿元，占了福建上河全年营收的94%。项目全部在贵州境内，其中4个项目总包方为中铁十七局(其中两个项目分总包方中铁贵州市政工程有限公司为中铁十七局全资子公司)。这些项目合同签订时间相差不过4个月，因此，福建上河在近乎多线作战、同时开工的情况下，依然大幅缩短了建设工期。

以毕节市梨树高铁客运项目为例，项目预计启动时间为2016年1月，建设工期2年。延迟5个多月开工后，福建上河8月6日签订分包合同，12月份便显示已完工，完工率100%，确认收入近6000万元。与此相对应的是，中铁十七局相关项目人员却表示目前该项目仍处于施工建设中，预计2019年完工。

5、与同一家客户同时发生销售、采购的交易的情况，这种财务造假的手法常见于平台类公司，例如某游戏公司，因为存在业绩对赌压力，虚构了3亿元与国外某公司的销售，同时虚构了与另外一家国外公司的采购，销售采购金额完全一致。

6、大额的关联方交易。企业是否与两家存在关联关系的公司同时存在销售、采购的的情况。如果交易是虚构的，销售所收到的资金往往会通过采购交易还给关联的公司，从而完成资金的闭环，如果企业与两家存在关联关系的公司同时存在销售、采购的的情况，在调查的过程中需要重点关注交易的真实性和企业与交易对方否存在实质关联方关系。

二、如何识别虚假财务报表 详细03

人为编造的财务报表，往往是根据所报送对象的要求，人为编造有利于企业本身的财务数据形成报表。这种形式手段较为低级，或虚减、虚增资产，或虚减、虚增费用，或虚减、虚增利润等，但往往报表不平衡（子项之和不等于总数）、帐表不相符、报表与报表之间勾稽关系不符、前后期报表数据不衔接等。利用会计方法的选择形成的虚假财务报表，手段较为隐蔽，技术更为高级，更难以识别，常见的手段有：（1）调整收入确认方式，使利润虚增或虚减。现行会计制度规定可以采取三种收入确定方式： A、销售行为完成（商品已销售，商品发出，取得权利；劳务已提供），无论货款是否收到，即可视为收入实现； B、按生产进度确认（完工程度或工程进度）； C、按合同约定确认，主要指分期付款销售方式。同时规定，在确认营业收入时，还应扣除折扣、折让、销售退回。造假时，企业可根据需要随时调整收入确认方式，或调整扣除项目。（2）调整存货等计价方法，从而虚增、虚减资产和费用。如通过选择先进先出法、后进先出法、加权平均法等，使帐面资产或产品成本费用虚增、虚减。（3）调整折旧计提方法，延长或缩短折旧年限，虚增、虚减成本费用，从而调整利润的高低。（4）利用资产重组调节利润。资产重组是企业为了优化资本结构，调整产业结构，完成战略转移等目的而实现的资产置换和股权置换。但目前资产重组被利用来做假帐，典型做法有： A、借助关联交易，由非上市的企业以优质资产置换上市公司的劣质资产； B、由非上市的企业将盈利能力较高的下属企业廉价出售给上市公司； C、由上市公司将一些闲置资产高价出售给非上市公司的企业。这些做法的特点一是利用时间差，如在会计年度即将结束前进行重大资产买卖，确认暴利；一是不等价交换，即借助关联交易，在上市公司和非上市母公司之间进行“以垃圾换黄金”的利润转移。（5）利用关联交易调节利润。主要方式有： A、虚构经济业务，人为抬高上市公司业务和效益； B、利用远高于或低于市场价格的方式，进行购销活动、资产置换和股权置换； C、以旱涝保收的方式委托经营或受托经营，抬高上市公司的经营业绩； D、以低息或高息发生资金往来，调节财务费用。 E、以收取或支付管理费、或分摊共同费用调节利润。利用关联交易调节利润的最大特点：一是亏损大户可在一夜之间变成盈利大户，且关联交易的利润大都体现为“其他业务利润”、“投资收益”或“营业外收入”，但上市公司利用关联交易赚取的“横财”，往往带有间发性；另一个特点是非上市公司企业的利润大量转移到上市公司，导致国有资产的流失。（6）利用资产评估消除潜亏。按照会计制度的规定和谨慎原则，企业的潜亏应当依照法定程序，通过利润表予以体现。然而许多企业，特别是国有企业，往往在股份制改组、对外投资、租赁、抵押时，通过资产评估，将坏帐、滞销和毁损存货、长期投资损失、固定资产损失以及递延资产等潜亏确认为评估减值，冲抵“资本公积”，从而达到粉饰会计报表，虚增利润的目的。（7）利用虚拟资产调节利润。根据国际惯例，资产是指能够带来未来经济利益的资源。不能带来经济利益的项目，即使符合权责发生制的要求列入了资产负债表，严格的说，也不是真正意义上的资产，由此产生了虚拟资产的概念。所谓虚拟资产，是指已经发生的费用或损失，但由于企业缺乏承受能力而暂时挂列为待摊费用、递延资产、待处理流动资产损失和待处理固定资产损失等资产项目。企业通过不及时确认、少摊销或不摊销已经发生的费用和损失，从而达到减少费用，虚增利润的目的。（ 8）利用利息资本化调节利润根据现行会计制度的规定，企业为在建工程和固定资产等长期资产而支付的利息费用，在这些长期资产投入使用前，可予以资本化，计入这些长期资产的成本。投入使用后则必须将利息费用计入当期损益。但有些企业在长期资产投入使用后仍将利息费用予以资本化，明显滥用配比原则和区分资本性支出与经营性支出原则，虚增了利润。利用利息资本化调节利润的更隐秘的做法是，利用自有资金和借入资金难以界定的事实，通过人为划定资金来源和资金用途，将用于非资本性支出的利息资本化。（ 9）利用股权投资调节利润主要做法是在对外投资中，企业根据需要通过选择权益法或成本法来进行对外投资核算，从而增大投资收益，达到虚增利润的目的。如：对于盈利的被投资企业，采用权益法核算，对于亏损的被投资企业，即使股权比例超过 20%，仍采用成本法核算。另外，根据财政部有关规定，如果上市公司以实物资产或无形资产对外投资，必须进行资产评估，并将评估增值部分计入资本公积，但规定公司将对外投资转让时，必须借记与这项投资的资本公积，同时贷记营业外收入。这一规定无疑给企业虚增利润提供了借口。如公司通过与其他企业协议相互以实物资产或无形资产投资，评估资产时彼此将对方资产价值高估，再将所持股权转让给对方的关联企业，从而将高估的资产价值作为营业外收入虚增彼此的利润。这是利用股权投资调节利润的又一方法。此外还有利用其他应收款和其他应付款等科目调节利润、虚增资本金等。 2、虚假财务报表的识别方法（ 1）对人为编造财务报表数据的识别方法：主要采取掌握证据，对比分析，查帐核实等手段进行，一般有下列一些方法：①尽可能多的通过不同渠道搜集同一时点的财务报表，对比异同点，对差异的数据提出质疑。②连续向企业要同一时点的财务报表，对有差异的数据进行质疑。③核对各财务报表内部的平衡关系和报表之间的钩稽关系，找出疑点。④与平时观察掌握的经营状况进行对比，找出关键或重要财务项目的漏洞、疑点。⑤现场调查，进行帐表、帐帐、帐证和帐实核对。（ 2）对会计方法选择形成的虚假报表的识别方法：此类情况的会计较为高明，往往做到了报表平衡及帐表、帐帐、帐证等相符，因此在识别方法上宜采取以下一些方法：①不良资产剔除法这里所说的不良资产，除包括待摊费用、待处理流动资产净损失、待处理固定资产净损失、开办费、长期待摊费用等虚拟资产项目外，还包括可能产生潜亏的资产项目，如高龄应收款项、存货跌价和积压损失、投资损失、固定资产损失等。其方法的运用，一是将不良资产总额与净资产进行比较，如果不良资产总额接近或超过净资产，既说明企业的持续经营能力可能有问题，也可能表明企业在过去几年因人为夸大利润形成“资产泡沫”；一是将当期不良资产的增加额和增减幅度与当期的利润总额和利润增加幅度相比较，如果不良资产的增加额及增加幅度超过利润总额的增加额及增加幅度，说明企业当期的损益表含有“水分”。②关联交易剔除法关联交易剔除法是指将来自关联企业的营业收入和利润总额予以剔除，分析某一特定企业的盈利能力在多大程度上依赖于关联企业，以判断该企业的盈利基础是否扎实、利润来源是否稳定。如果企业的营业收入和利润来源主要来自关联企业，就应特别关注关联交易的定价政策，分析企业是否存在以不等价交换方式与关联企业交易从而虚增或虚减利润的现象。关联交易剔除法的延伸运用是，将上市公司的会计报表与其母公司编制的合并会计报表进行对比分析。如果母公司合并会计报表的利润总额（应剔除上市公司的利润总额）大大低于上市公司的利润总额，就意味母公司通过关联交易将利润转移到上市公司。③异常利润剔除法异常利润剔除法是指将其他业务利润、投资收益、补贴收入、营业外收入从企业的利润总额中剔除，以分析企业利润来源的稳定性。当企业利用资产重组或股权投资等方式调节利润时，主要在这些科目中反映，因而对此类情况该方法特别有效。④现金流量分析法现金流量分析法是指将经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量、现金净流量分别与主营业务利润、投资收益和净利润进行比较分析，以判断企业主营业务利润、投资收益和净利润的质量。如果企业的现金净流量长期低于净利润，将意味着与已经确认为利润想对应的资产可能属于不能转化为现金流量的虚拟资产，表明企业可能存在虚增利润的情况。 3、财务报表数据的真实性分析和调整（ 1）对损益表的分析与调整一般情况下，主要对以下几个方面进行分析与调整：①了解收入确认方法是否前后期一致，如不一致，应按会计的一致性原则予以重新计算调整。如主营业务利润占利润总额的比重较小，应分析投资收益、营业外收入等项目的来源是否真实、合理。②了解费用支出的确认方法是否前后期一致，如不一致，应按会计的一致性原则予以重新计算调整。如果费用成本过高或过低，则应分析存货的计价方法、折旧计提方法以及折旧年限是否合理，有无关联交易形成不等价交换等。③如果投资收益、营业外收入等项目在利润总额中的比重过大或绝对量较大，或通过前后期报表对比有较大的变动，则应分析对外投资的核算方法是否合理，有无通过关联交易形成虚增、虚减利润的情况。④将企业营业收入、净利润等与经营性现金净流量和现金净流量等进行对比分析，通过比较差异的大小，判断分析营业收入是否正常、利润是否真实可靠。如果损益表中利润总额较大且主要由营业利润构成，而资产负债表中的现金净流量较小，应收款项（包括应收票据、应收帐款等）较大且出现不正常增长，则虚假利润的可能性较大，应进一步摸清情况并作相应调整。（ 2）对资产负债表的分析与调整①流动资产项目的分析与调整： A、短期投资：关键是落实投资的合法有效性。—种类有哪些？—是否合法合规？—投资来源是否真的为闲置资金？如不是，有可能占用经营资金，来源可能是银行借款，导致营运资金缺口，影响经营活动产生的收入。—是否做过抵押、质押？已抵押、质押的短期投资不能作为偿债资金来源，应从资产项中予以扣除。—价值如何？市场价格是否高于历史成本？ B应收票据—数量多少？是否真实？如过多，应了解是否属于正常的商品交易。与前后期报表对比，分析是否与正常经营情况下的发生规律一致等。—承兑人是谁？—可贴现性如何？—期限是否超过所定期限？—是否合法？有无拒付事项？ C、应收帐款—数量多少？占流动资产的比重多大？是否真实？—帐龄长短？对呆帐形成的可能性进行分析：在金融形式较紧张的情况下，购货单位会以赊购方式作为筹资手段，易导致发生呆帐。分析后对可能发生的呆坏帐应从应收帐款中予以剔除。—帐款分布情况？（客户的分布情况、区域的分布情况）—企业坏帐损失和回收政策是什么？—坏帐准备能否弥补损失？ D、存货存货指企业占用在生产经营过程中，为销售或耗用而储备的物资，包括材料、燃料、低值易耗品、在产品、半成品、产成品、协作件以及商品等。应着重关注以下几个方面：—计价方法如何？如在通货膨胀时，采用后进先出法，高估存货成本，可减少利润；采用先进先出法，可低估费用，增加利润。关键要比较前后期采用的会计方法是否一致，如不一致，一贯根据会计的一致性原则予以调整。—存货量在流动资产和总资产中的比重高低？与合理的存货差别多大？其原因是什么？—存货周转速度是否正常？—存货结构如何？材料：过多，是否有不合理超储积压存货构成内容在产品：过少，是否生产在萎缩；过多，是否生产效率低？产成品：过多，是否销售受阻？生产用生产适应性结构管理部门用非生产用非经营范围用质量完好质量结构霉烂变质、毁损冷背呆滞，变现能力差—是否作了抵押、质押？—变现能力如何？—市场价值如何？ E、其他应收款如数额长期居高不下，应特别关注有如下情况：—是否有较多长期未还的个人借款（挪用公款？）—对外借款？—是否有当地党政部门平调资金？—是否有注册资本的虚拟处理？ F、其他待摊费用、待处理流动资产损失一般不是主要分析项目，但如果数额过大，且时间较长，则要关注其真实性、原因和管理的有效性。②非流动资产 A、长期投资经济过热？—投资是在什么情况下产生的正常环境？生产经营扩张需要？—流动性如何？（是否有较强的变现能力？）—变现价值有多大？—盈利能力如何？ B、固定资产—原值、净值占总资产中的比重是否恰当？一般说来，技术密集型企业固定资产价值比重较高，如果过低，有可能缺乏竞争力；劳动密集型企业固定资产价值比重较低，如果过高，有可能出现设备闲置。—原值与净值比较的情况。主要据此分析企业生产技术含量的先进性。—折旧方法是否合理？—固定资产结构是否合理？生产用。应分析主要关键设备配置与经营规模是否适应？非生产用。—是否已作了抵押？ C、无形资产和递延资产—真实价值如何？—数额大小？③负债数量多少？ A、短期借款与长期借款拖欠情况？还款意愿判定。是否全面反映？ B、应付帐款—是否全面反映？—帐龄如何？—是否经常拖欠？—内容是否是贸易负债？ C、应付票据—数额大小？—付款对象？—期限、利率、到期日怎样？是否与借款期限项冲突？ D、应交税金—数量多少？—与交税期限比较。主要分析是否用借款交税的可能性。 E、或有负债或有负债是企业财务报表以外反映的业务，主要指对外担保、未决诉讼、已贴现未到期票据和质量事故赔偿纠纷等。信贷人员一般可通过报表附注、日常调查等渠道掌握情况。主要应分析以下一些内容：—数量多少？—付给谁？—什么条件下转化为真实负债？—对外担保是以什么资产作担保？④所有者权益主要分析实收资本的真实性和可靠性。—无进帐单和验资证明，在帐表上直接虚拟登记形成虚假资本。这种情况主要通过了解企业的现金（含存款）资金进出情况即可分析出真假并据此予以调整。一般说来此类企业的信贷风险非常高，一经发现，无论是评级还是贷款决策均应予以否定。—借款形成资本。企业往往进行如下账务处理：借款时：借：银行存款贷：资本金还款时：借：应付账款（其他应付款、应收账款、其他应收款等）贷：银行存款对于一个成立不久的企业，如果企业的流动资产构成主要是应收帐款或其他应收款，且一直保持高比例的金额，或应付帐款、其他应付款出现与实收资本相当的借方发生额甚至出现借方余额，则上述情况的可能性较大，应进一步通过查帐弄清事实真相，并对虚假数据进行调整。在实际工作中，并非对每个企业以及财务报表的每一个项目都要进行详细的分析调整。一般说来，对重点企业（包括将评为 A级以上的企业，或拟决定信贷准入将进行较大额度信贷投入的企业等）应重点分析调整；对某一具体企业，又应对财务报表中的重要项目（包括对银行债权有重大影响的项目、经分析可能有较大出入的项目等）进行重点分析调整。总的原则是“突出重点，抓大放小”。

三、授信企业虚假信息如何识别

授信企业虚假信息如何识别

在这经济下行的新常态下，除了市场经济环境等原因外，授信企业提供的虚假信息是导致信贷风险频发的主要因素，在实践中,不仅一些问题企业为了达到掩盖真相的目的会提供虚假信息、做假账，就是有些正常企业也普遍存在信息失真现象，甚至虚构事实，以迎合信贷要求，企业造假的手段复杂化和隐蔽化与银行信贷人员的识别能力是不对称的。有效甄别授信企业的虚假信息成为新常态下信贷经营管理的难点和重点。

一、授信企业提供虚假信息的主要表现形式

授信企业提供的信息是银行信贷决策的最为重要的基础材料，企业应该尽可能提供详细、可靠和真实的信息，使申报材料能够客观全面地反映企业的真实情况，但是企业为了达到某种目的，会对提供信息进行刻意安排、粉饰报表、制造假象，主要表现如下：

1、关联关系不真实。

为规避集团客户统一授信管理，不少授信企业通过采取虚假验资、循环验资、虚假股权转让等手段，在各地注册成立多个新的关联公司作为承贷主体，其实际控制人一般不以投资人身份出现，不在相关隐性从属企业任职，不在企业群体中使用相同或相近的企业名称，而往往是通过跨区域间接投资、代理持股、裙带人员持股等隐蔽手段控制相关的从属企业，成员结构非常复杂，企业全面的关联关系难以识别，一些成员企业流离在集团授信之外，导致各家银行多头授信，风险敞口扩大。

2、信贷资金用途不真实。

不少授信企业贷款资金支付依据不实，以某个企业或集团为关联核心进行虚假交易和改变交易资金用途及流向，将流动资金贷款用于不符合企业实际的非相关行业固定资产投资或股权投资、房地产项目开发;表外产品如贸易融资产品被用于套现，转而投入股市、期市、房地产等非经营周转用途;有的企业为了获得高额收益，将自有资金甚至信贷资金通过民间借贷渠道借出，甚至充当资金“掮客”，通过媒介借入借出双方来赚取利差等。不论哪种情况，一旦市场发生根本变化，企业资金链断裂，商业银行往往成为最终的受害者。

3、贸易背景不真实。

新常态下市场行情不景气，企业资金链紧张或断裂，利用与银行的合作信任，提供虚假合同、资金用途、票据、仓单和交易对手等，虚拟交易背景;供应链企业间提供不真实的应收应付账款和境内外企业间无真实背景进行信贷融资，以应对资金流动性不足或“急救”资金断裂局面。此外，企业对交易对手真实情况了解不深透，交易后资金无法收回，造成交易与背景的真实性风险。

4、财务报表不真实。

企业提供给银行的财务数据普遍存在失真情况，如通过关联交易、虚假应收账款等手段虚增销售收入和利润，通过少提或不提折旧增加利润，通过改变费用摊销期限来改变当期利润，通过虚假存货、应收账款来增加资产并降低资产负债率，还有虚增长期投资，隐瞒真实或有负债等，以致财务报表不能真实反映授信企业的经营状况及风险事项，导致信贷风险难以把控。

5、经营信息不真实。

为了到达融资目的，有意提供虚假信息，如在经营过程中的货物流转、库存、出库与实际不相符，产品订单合同销售数量及价格失真，质押仓单多家银行融资等，特别是有些企业实际开工严重不足，人员流失严重，用水用电量持续下降，但提供的信息反映企业经营情况良好。此外，担保抵押不真实。如通过各种手段严重高估抵押物价值，或保证人为隐性关联企业等，仅满足形式担保要求，一旦发生风险难以真正弥补损失。

二，授信企业提供虚假信息的主要识别方法

勿庸讳言，新常态下授信企业提供虚假材料是比较普遍的，其手法也是多种多样，花样不断翻新。为此，信贷人员必须运用各种甄别方法和技巧，深入细致调查分析，多方交叉验证，还原授信企业的客观真实面貌，重点掌握以下基本识别方法：

1、正向分析法。

正向分析主要采取顺查法，重点核查授信企业提供申贷材料的真实性：

首先，从源头上仔细查阅、验证、核实企业提供申贷材料是否有虚假行为，应包括股东结构及变更、股本转让，海关的报关报检、商品货物交易监管、流转、通关放行情况，运输票据及实际交货人和持货人一致性等，甄别相关票据、签字、盖章、授权、账户、核心法人、价格、成本因素、合同要素等的真实性以及文本资料的准确、完整、合规，确保经营交易的合理合法性。

其次，对法人代表身份以及注册资金来源的验证，重点分析其“成长的故事”，一个名不见经传的普通人没有从天上掉下“馅饼”，不可能有很多的权益性资金，如果较多，则其中必有猫腻，要么背后有实际控制人;要么报表权益资金来源于民间融资或非法收入。

第三，销售收入的真实性应通过查看企业开出的增值税发票、结合交易合同和发货清单及企业与其下游客户的资金往来对账单进行识别，如果数据相差较大，而且又没有合理的'解析和说明，可以认定为被粉饰行为。

第四，关注异常表现：如频繁更换会计师事务所、财务指标与可比企业存在明显差异、会计政策变更或账务处理混乱、实际还款来源与债项约定不一致、购货方与销货方相互保理等，应从异常信息入手，逐一核实，甄别企业产品交易和经营效益是否存在虚假，深入挖掘信贷资金是否转移投向资本市场以及其它套利行为。

第五，通过企业账户资金变动规律分析是否涉及民间借贷。如果发现该账户在特定日期向特定对象有规律地支付等量小额资金，可判断企业是在支付民间借贷利息;如果该账户资金流水中存在整笔划款，但并非划转给上下游企业或用于归还银行贷款;或者银行贷款到期前几日有资金划入，贷款存量周转后又等量划出，则企业可能存在民间借贷行为;如为大额提现，则有可能是融出资金给其他企业、个人或者归还民间融资;如果企业股东借款较多，或者企业与其股东之间资金往来频繁，也应引起高度关注。

2、逆向复核法。

逆查法重点核查资金流向的符合性。

一是深入了解企业在多家银行的多头账户资金总体情况，查看有无对外不正常的投资、借款和资金“来源不清、去向不明”的现象，看是否存在跨行业非理性的资金流动或以虚假借款名义对外投资等，以表面真实性掩盖不正常的资金用途。

二是在企业贷款支用后，分析企业资金流向规律，核查企业在信贷资金使用前后库存的变化情况，以及核查上游企业开出的增值税发票、企业的货运单据等，以印证交易背景和信贷资金使用的真实性。

三是关注流水异常变动，如果交易对手中存在小额贷款公司、典当行等主体，或者在银行账户中含有“投资、证券、基金、期货、担保等”的借方交易，企业可能参与了民间借贷，如果企业既有银行贷款，又通过委托贷款、委托理财等形式借出资金，实际是参与民间借贷。

四是通过持续挖掘企业存款账户日均余额情况，以判断企业经营情况，如从某一天开始，企业存款账户余额突然或逐渐下降，则可能发生了客户资金转移他行或经营不善的情况，应引起特别关注。

五是通过对企业主、股东及配偶等个人账户资金流向和消费行为数据分析，间接判断企业经营质量，为甄别提供信息真实性提供数据支撑。

3、访谈核实法。

第一，授信企业内部访谈，客户经理在与企业主、股东、财务人员、员工等接触过程中，通过一些有针对性的提问等方式，是验证企业资金往来和经营管理信息真实性最简单的方式。

询问的时候要注意方法：

一是要背靠背地询问，问企业负责人时避开其财务人员，问财务负责人时避开其会计人员，然后根据询问的情况进行对比分析，以发现问题;

二是询问时要讲究策略，可在交谈中突然单刀直入地提高问题，在其骤不及防中发现蛛丝马迹;

三是因人而异，突出重点。如向企业主了解投资理念、从业经历、人际关系，对企业财务重点了解多元化投资及资金紧缺情况;向管理人员重点了解企业主及高管人员生活习惯、内部控制等，尤其是民间借贷隐蔽性特别强，要与企业财务人员交流过程中，关注其通过电话与资金中介(资金掮客、小贷公司、担保公司等)沟通是否频繁，话语中经常出现“价格、金额、期限”等字眼;或客户经理在试探性交流中发现其对民间融资利率十分熟悉，往往预示着企业已经介入民间借贷。

第二，关联访谈。通过对企业实际控制人社交圈和外围了解其发家史、个人习性和健康状况，对经营者个人素质、资信状况等;对主要管理者工作精力分配的合理性，以及个人与企业资产的异动情况，管理团队是否稳定，是否有合力等进行综合了解。第三，外部情况了解。通过地方政府主管部门、协会、法院、公众媒体等外围获取相关信息;通过咨询客户上下游企业和竞争对手，了解客户生产、经营、信用、行业地位以及民间融资和市场交易对手的信用风险等，加以比对分析，以此评判授信企业生产销售和市场产品竞争力等真实情况。

4、交叉验证法。

在业务办理过程中，查询或通过系统自动调取相关信息进行多维度的交叉验证分析，及时识别虚假信息。

首先，一是透过现象看本质。按照银行账户、记账科目、财务报表等脉络关系和账目资金对应勾稽关系，看企业财务报表信息对称情况和财务数据的结构合理性等能否经得起理论与实际的推断，判断报表数据是否能准确反映企业经营的实际情况。

其次，对于企业资产负债、经营效益信息的分析重点：查真实负债和或有负债看银行信贷登记系统、查产量看电费和发票，查销售看纳税申报，查出口收付汇量看海关数据，查库存看生产日期，查资金回笼看银行账户;对房地产等不动产实行权证核实和实地察看相结合，对机器设备实行检查原始发票和实地考证相结合，对存货实行查看账册及进货、销货发票和盘点仓库、车间的实物相结合，对经营状况核实采用查看纳税申报和向当地税务部门核实相结合，对贸易融资背景真实性问题利用海关进出口信息和财务报表科目信息验证相结合等，还原企业财务真面目。

再次，利用自动生成技术对授信企业的资产负债表、损益表等进行自动验证其钩稽关系是否恰当，自动生成的现金净流量测算表与企业报送的现金流量表是否一致等，准确、快捷地判断授信企业财务报表数据的真实性;自动生成资产负债率、资本收益率率等指标及现金流量结构与同行业指标进行横向比较，验证授信企业指标的个别变化是否正常，借以分析其业绩的真实性。如被授信企业所处的行业整体比较低迷和萧条，而其业绩却一枝独秀，又没有合理解释，就很有可能存在着财务报表的不真实。

对于存在以下情况应特别关注：

一是其他应收款或其他应付款数额巨大，且与公司的主营业务收入规模不匹配，可能存在资本金抽逃、关联方长期占用、虚增利润、隐藏短期投资或亏损、截留投资收益等问题。

二是应收账款增幅大幅高于营业收入增幅，且营业收入和净利润、经营性现金流量相背离，可能存在通过应收账款虚增营业收入问题。

三是报表列示货币资金数额大，应通过账户流水及余额变化判断企业是否存在大量货币资金作为保证金等受限制的问题;

四是核实资本公积中评估增值是否存在虚增问题，特别是对于实收资本较小但资本公积较大的，核实是否为民间借贷、关联方借贷或假股权真债权资金;

五是经营活动现金净流量长期低于利润总额，说明企业盈利能力较差，利润被粉饰的可能性较大，尤其是当母公司合并财务报表的利润总额远低于借款企业的利润总额，则母公司通过关联交易将利润注入借款企业的可能性较大。

5、大数据分析法。

首先，充分利用社会网络、征信系统和企业自身提供的资料交叉分析验证实际控制人的投资、经营行为及财富积累过程，分析其对企业的投入与企业运营情况是否相称，是否存在炒房、炒原材料、炒股票期货等，深入了解企业主兴趣爱好、风险偏好。

其次，充分利用互联网，交叉验证企业生产经营情况，比如税务检查、外部审计结论、海关稽查、外管局核查、涉法涉诉情况和银行同业动态等，相互印证产品销售的真实性;通过挖掘企业主的还款记录，包括对其他银行、供应商等债权人的还款记录以及经营中对合约、纳税等履行情况分析判断企业主的诚信状况;

第三，运用大数据挖掘分析验证授信企业或有事项，主要包括商业票据背书转让或者贴现、为其他单位提供的债务担保、产品质量保证、税务纠纷、未决索赔、未决诉讼等，或通过移民、离婚等转移资产及或有负债等是否详尽披露;

第四，通过挖掘企业水表、电表、工资表等数据，存汇款等账户变动数据，同比、环比分析异动数据，验证企业生产经营动态变化的真实状况，以便尽早采取措施化解风险;通过对其上下游企业，特别是相对集中的几个上下游企业某段时间内经营的基础数据(如交易量、交易金额等)进行分析，并结合企业之间的关联度系数，为准确判断企业发展趋势提供侧面数据支持。

第五，充分利用信贷风险监测系统、征信系统、银码信息等技术渠道，深度挖掘集团企业的股东、投资子公司、担保或被担保企业、家族关系等信息，不断质疑，相互印证，发现企业刻意隐瞒或藏匿的关联关系。

第六，充分挖掘内部关联交易信息。运用大数据截取一定期间内的所有企业间大额资金往来数据的记录集合，分析企业经常发生的对转交易、虚假交易、不平等交易、不正常交易等行为的线索和迹象，应顺藤摸瓜、不断跟踪、深入分析，从而挖掘出企业的隐性关联交易;通过大数据深度挖掘，将隐蔽在产品风险、信用风险、市场风险、行业风险、国别风险等的授信真实性风险识别出来。

6、重点印证法。

首先，营业证照及资质的甄别。主要通过证照颁发或证明出具机构核实，如通过工商注册查询系统核实营业执照的真实性，对比证载要素与系统数据是否一致;通过政府主管部门网站核实资质真实性(如采矿许可、排污许可、房地产企业开发资质、建筑安装企业资质等)。

第二，虚假出资的甄别，重点查验货币资金和其他应收款等科目的额度、结构与变化情况，是否存在注资前后与注资金额相同或相近的往来款，综合分析出资人用于出资的资金是否通过拆借或由其他企业代为出资、办理完验资手续后归还对方;关注其他应收款金额是否与实收资本相近，是否存在注资款项短期转入后又立即转出行为;核实交易对手是否为关联企业，判断注资款是否转向关联企业;关注企业实收资本和资本公积变化情况，如变化较大，须审核银行收款通知、资产转让手续、验资证明等原始凭证，证实其真实存在，防范企业通过虚增所有者权益以粉饰资产负债率。

第三，交易背景真实性甄别主要三项：一是发票，通过当地税务部门网站或税控系统查验核实票面要素与返传结果是否一致，并核验是否被注销;核对票面要素与业务背景是否相符。二是合同，核查合同双方是否有稳定的历史交易记录，合同交易对手同授信企业是否存在关联关系，如有应从严审核。三是单据，如订单融资需通过购货方确认并通过政务公开招标采购平台、电子订单管理系统等核实订单的真实性，预付款融资须取得企业与其上游企业间的历史交易合同和资金支付证明或通过书面、电话、电子订单管理系统等渠道核实。

第四，关注资金用途。通过核查贷款资金的支付是否符合受托支付要求，并通过支付凭证核实资金用途是否符合贷款合同约定用途，支付对象是否与具体交易背景一致，支付时间、结算方式是否符合行业结算惯例，资金流、物流、单据流是否匹配，必要时可向交易对手或同业了解;分析大额资金流入流出是否符合正常规律，尤其是与关联企业之间往来较为频繁时，要深入分析资金用途是否合理等;对于存量融资与生产规模基本匹配，企业又提出大额流动资金贷款需求的，应关注企业是否有在建工程或项目投资意向，防止短贷长用。

第五，现金流真实性甄别，如单一授信企业的真实经营性现金流可以通过以下方法识别：一是对在本行开有存款账户的授信企业，可通过银行内部系统法人资金查询功能下载企业交易明细清单，其公式如下：销售收入资金=一定时期内账户回笼资金-利息收入-无贸易链背景的关联流入资金-内转流入资金-类同账户流入资金-贷款流入资金。二是对在他行账户的授信企业，要求提供有法人账户、个人卡银行流水明细、银行承兑汇票纸质和PDF扫描件，可用EXCEL表格分月度和年度整理汇总、分析、筛选得出销售收入资金。三是深入企业调阅应收账款明细账、银行存款日记账甚至原始凭证，分析整理后与以上方法查询的结果进行对比分析，如果几种方法数据基本相符则可信度较高，如果几种方法调查结果差异巨大，则应深入分析粉饰行为。

授信企业虚假信息的识别和防范是确保信贷资产业务稳健发展的重要基础性工作，客户经理是真实性风险把控的第一关，在尽职调查、审查审批、贷后管理等环节明确授信企业真实性核查的范围和要求，清晰界定管理责任，消除虚假信息的风险隐患。要通过案例分析，提升客户经理对授信企业真伪信息的甄别能力，严肃责任追究，以严苛的问责来保障信息真实性的“刚性”要求，从源头上遏制风险。

参考资料:ocr营业执照识别